Lening aan de aandeelhouder: let op de rente

Lening aan de aandeelhouder: let op de rente
Bij leningen tussen een BV en haar aandeelhouder kijkt de Belastingdienst scherp naar de voorwaarden. Dat geldt met name voor de rente die wordt afgesproken. Is die rente te laag, dan kan dat fiscale gevolgen hebben.

In een recente uitspraak heeft het Gerechtshof Arnhem‑Leeuwarden bevestigd dat het bedingen van een onzakelijk lage rente kan leiden tot een verkapte winstuitdeling. Met andere woorden: het verschil tussen een zakelijke rente en de feitelijk afgesproken rente kan worden aangemerkt als winst die aan de aandeelhouder is uitgekeerd, met bijbehorende belastingheffing.

Het hof benadrukt dat bij de beoordeling niet alleen wordt gekeken naar het feit dát er rente wordt berekend, maar vooral naar de vraag of die rente zakelijk is. Daarbij zijn onder meer van belang:

• het risico dat de BV loopt,
• de financiële positie van de aandeelhouder,
• eventuele zekerheden, en
• de voorwaarden waaronder een onafhankelijke derde bereid zou zijn te lenen.

Deze uitspraak onderstreept opnieuw het belang van een goede vastlegging en onderbouwing van leningen binnen de eigen BV‑structuur. Een zakelijke renteafspraak voorkomt discussie achteraf en verkleint het risico op correcties en navorderingen.

Twijfel je of een bestaande lening nog fiscaal houdbaar is, of sta je op het punt een lening vast te leggen? Dan is het verstandig om dit vooraf goed te laten beoordelen.

Uitspraak van het Hof Arnhem‑Leeuwarden
Het gerechtshof oordeelde in deze zaak dat er sprake was van een winstuitdeling omdat de bv aan haar aandeelhouder een lening had verstrekt tegen een onzakelijk lage rente. Het hof nam daarbij aan dat een onafhankelijke derde onder vergelijkbare omstandigheden een hogere rente zou hebben bedongen. Het daardoor geleden winstgemis werd fiscaal aangemerkt als een uitdeling aan de aandeelhouder.

Belangrijk is dat het hof hiermee aansluit bij vaste jurisprudentie: ook als een lening civielrechtelijk geldig is, kan deze fiscaal deels worden opnieuw gekwalificeerd wanneer de voorwaarden niet zakelijk zijn. De beoordeling vindt plaats op basis van feiten en omstandigheden, niet uitsluitend op basis van wat partijen zelf zijn overeengekomen.

Heb je als DGA geld geleend van of aan je BV, of speelt dit binnenkort? Dan is het verstandig om te toetsen of de renteafspraak fiscaal standhoudt.
Wij denken graag met je mee en beoordelen of een aanpassing nodig is om risico’s te voorkomen. Neem gerust contact met ons op voor advies op maat.